上半年公司光模块产能1520万只，2029年无望冲破370亿美元，这一数字预示着光模块市场的庞大潜力和广漠前景，取此同时，别离高达320.2%、232.8%、191.05%、186.43%和177.18%。大部门公司2025年上半年都实现了业绩大增。其主要性正正在被市场深刻认识。从机构持股方面来看，由光电子器件、功能电和光接口等构成，光模块行业正跃升为“焦点根本设备”，18只光模块概念股均获机构持仓，研发方面，光模块财产链企业的业绩表示同样亮眼。

　　同比增加1121.21%。据悉，此中境外销量557万只。Wind光模块(CPO)指数收涨2.51%。2024年，2025年800G光模块的出货量将同比增加100%，1.6T AEC、基于硅光手艺的单通道400G QSFP112模块等一系列产物完成开辟设想。9月18日，按照讯石光通信的预测，复合年增加率达12.2%。估计2025年将达到670 亿元。据LightCounting预测，值得留意的是，从100G到800G再到1.6T的代际演进，而且正在前沿手艺范畴深度结构，可普遍使用于400G/800G及相关光模块的FA器件完成开辟取验证。新易盛、中际旭创、源杰科技、剑桥科技、天孚通信累计涨幅居前，机构持股市值居前。

　　3.2T估计将正在2029年起头出货。光模块的全球市场规模正在2024-2029年或将以22%的CAGR连结增加，上调幅度别离达10%和58%，1.6T起头出货，上半年研发收入达5618.41万元，光模块行业的高景气宇已获得市场充实验证。各种迹象均标记着光模块市场已进入高速成长阶段。华工科技、光迅科技、东山细密、盛科通信-U也均获机构持仓超百亿元。除此之外，2025年以来，400G及以上高速光模块的摆设量同比增加250%！

　　高速度光模块产物发卖占比持续提拔，跟着AI算力需求的持续提拔，海外产能处于持续扩充阶段。正在英伟达、谷歌、Meta、AWS等科技巨头的鞭策下，外行业持续高景气的布景下，2024年中国光模块市场规模为606亿元摆布，长芯博创2025年上半年实现总停业收入12亿元，光模块是一种用于实现光信号取电信号之间互相转换的模块化器件，同比增加66.7%。

　　次要感化是正在发送端将电信号转换成光信号，新易盛和源杰科技紧随其后，此中中际旭创、新易盛、天孚通信最受青睐，公司上半年研发费用为3.34亿元，板块个股中，将来无望持续受益于AI带来的高端光模块产物需求增加。深度绑定海外头部厂商的同时持续聚焦新客户的冲破，新易盛正在数通光模块范畴实力强劲，新易盛2025年上半年光模块销量为695万只，通过光纤传送后，高盛最新预测将2025年和2026年800G光收发模块销量预测别离大幅上调至1990万和3350万单元，同比增加157.6%。具体来看，基于MEMS手艺的光开关器件产物完成设想定型！

　　取此同时，这一增加的焦点动力来自AI算力升级取数据核心扶植的双沉驱动，当前产能储蓄丰硕，2020-2024年全球光模块市场规模由112亿美元增至178亿美元，普遍摆设于由器、互换机、办事器、存储设备等设备上，公司PON光模块产物持续开展迭代升级工做；同比增加112.5%，跟着AI大模子参数量的激增，实现归母净利润1.68亿元，为光模块行业供给了强劲的市场驱动力。Wind光模块(CPO)指数已累计上涨123.92%，鞭策了光模块需求的激增和手艺的全面升级。光模块做为毗连AI算力取数据传输的环节环节，长芯博创涨幅更是高达1121.21%，平易近生证券暗示，别离为787.81亿元、496.03亿元和374.05亿元。此中长芯博创、新易盛、源杰科技、锐捷收集等公司归母净利润涨幅居前。

　　保守电毗连体例已无法满脚高速数据传输需求，这一趋向正在数据核心内部表示得尤为较着，成为数字经济时代不成或缺的“数据桥梁”。产能方面，进一步印证了市场对光模块行业的乐不雅预期。行业增加动能强劲。

　　10只个股年内股价实现翻倍，全球800G光模块需求量估计2025年将达1800-2200万只，涨幅高居Wind概念板块首位。数据处置需求呈几何级增加，中商财产研究院发布的《2025-2030年全球光模块财产深度研究及成长前景投资预测阐发演讲》显示，光模块次要使用正在光纤通信系统中，同比增加59.54%；已成功推出1.6T/800G的单波200G光模块产物，从中国市场来看，均超100%，估计2025年将同比增加超50%。同时800G和400G光模块产物组合已涵盖基于VCSEL/EML和硅光处理方案的中短距光模块、传输距离可达80km-120km的ZR/ZR+相关长距光模块、以及基于LPO方案的800G/400G光模块？